Search:

Compare corretamente ativos isentos e tributados aplicando o Gross Up

Categoria: Rentabilidade

O uso do Gross Up permite comparar a rentabilidade de aplicações em títulos isentos versus tributados.

Conceitualmente, o Gross Up é o valor acrescentado ao valor isento de um ativo, que é calculado de tal forma que o valor total seja equivalente ao valor bruto que este ativo teria, caso fosse tributado.

Veja a comparação das seguintes aplicações feitas em junho de 2019:

  • LCI Isenta a 95% do DI prazo de 360 dias;
  • CDB a 103% do DI prazo de 360 dias.

Considerando que a taxa de DI negociada diariamente permaneça em 6,40% ao ano durante o prazo de 360 dias, temos no final do período:

  • Variação Acumulada do CDI: 6,40%;
  • Rentabilidade do CDB: 6,60% equivalente a 103% do CDI;
  • Rentabilidade LCI Isenta: 6,07%, equivalente a 95% do CDI;
  • Rentabilidade LCI com Gross Up: 7,59% equivalente a 119% do CDI.

Veja no gráfico abaixo a comparação:

Gross Up ativos isentos X tributados

Fonte: SmartBrain

Neste caso, a aplicação no título isento, quando acrescida de Gross Up, supera a rentabilidade do título tributável, sendo a opção mais atrativa para o investidor.

Fazer esse tipo de comparação é fundamental para uma análise fiel referente a rentabilidade da sua carteira. Assim, poderá tomar decisões mais assertivas.

Para saber se a aplicação em um ativo isento com Gross Up supera ou não um ativo tributável, faça um trial gratuito do nosso consolidador de investimentos. Lá você consegue ter uma visão detalhada de todos os ativos, estratégias e cálculos da sua carteira de investimentos.

Marta Isabel Genovese de Oliveira

Business Intelligence

Conheça mais sobre nossa plataforma

Simule e salve suas carteiras de investimento para ter maior controle sobre eles.

Fale conosco